4月13日加拿大央行推出了22年来首次50个基点加息的举措，这对于那些普遍预期加息的经济学家和银行观察人士来说，并不感到意外。但是，对于未来央行会怎么走，大家就不那么确定了。
Desjardins Group经济学家Royce Menders将这一激进局举措，其中还包括宣布央行将开始量化紧缩政策，或从4月25日起减少其资产负债表上所持有的政府债券数量，视为需要“大力采取行动”，以对抗不断上涨的价格，并让银行利率回归到更中性的水平。
根据消费者价格指数，在央行超大规模加息之际，2月份通胀率飙升至5.7%。除了将基准利率上调至1%之外，央行还将今年GDP增长预期从1月份货币政策报告中所提到的4%上调至4.2%，并将通胀预期均值从4.2%上调至5.3%。
对此，Royce Menders认为，“考虑到自今年1月份发布之前的估计，以及后来所发生的一切，这些修正不足为奇。然而，值得注意的是，加拿大央行对2023年的增长比我们更为乐观，因为我们看到加息的时间更早，强度更大。”Desjardins认为2023年有进一步收缩政策的空间，但认为加拿大央行不会更上美联储的步伐，后者预计利率会超过3%。
总部位于英国伦敦的研究公司Capital Economics首席北美经济学家Paul Ashworth认为，加拿大的加息政策将落后于美国。在4月13日的一份报告中，Paul Ashworth认为，住房脆弱性将让加拿大央行束手无策，而且可能难以将政策利率提高到远高于2%的水平。相比之下，美联储预计会让联邦基准利率达到3.38%的峰值。Paul Ashworth说，“考虑到加拿大的房屋价值明显被高估，家庭债务负担要高得多，对利率十分敏感的住宅投资在经济中所占份额要大得多。”
预计利率攀升会给房贷与抵押贷款债务持有人带来压力将会在未来几个月引起关注。Ratehub.ca联合创始人James Laird表示，有房贷的房主在全年每次加息时都会感到压力。James Laird说，“拥有浮动利率抵押贷款和房屋净值信贷额度(Home equity lines of credit，简称HELOCs)的人将立即感受到影响，并与其他们的贷方在未来几天会将其优惠贷款利率提高50个基点，这个群体应该为今年的进一步加息做预算。”
根据加拿大央行在加息政策上的积极态度，抵押贷款持有人可能会面临更大的压力。BMO银行首席经济学教Douglas Porter指出，央行将其对中性利率的估计从1.75-2.75%更新到2-3%的范围。“我们相信，在转向逐次会议的游戏时间决定之前，央行会尽快将政策利率至少更新到目标值的低端—我们认为这将是一个在交替会议上持续加息25个基点，直到达到中性区间的高端。作为对央行4月13日行动的回应，BMO表示将今年的利率预测上调25个基点。它现在正在寻求6月和7月加息50个基点，让基准利率迅速达到2%，并在年底前再加息25个点，达到2.25%。
LowestRates.ca的分析师预期，加拿大央行4月13日的举动可能表明今年余下时间将采取更加激进的加息途径。其持牌贷款人Leah Zlatkin说，“今年的利率正在上涨，但对于明年我们却不知道。这将为当前和未来的房主造成一种过山车般的体验。“这些增加的成本对房主的钱包会产生真正的影响。一些浮动利率持有人可能会考虑改用固定利率，已让他们的前景更稳定，但任何采用浮动利率的人目前仍会比固定利率省钱。”
